摘要：阿里业绩报，AI业务增长26%，未来资本开支3800亿，外卖大战和美团平分秋色（参考饿了吗的份额快速增长）

周五直播的时候还在说，外卖三傻不值得配置，是恒生的绊脚石。

收盘后就打脸了。

阿里业绩报，AI业务增长26%，未来资本开支3800亿，外卖大战和美团平分秋色（参考饿了吗的份额快速增长）

这几个数据一出，阿里直接脱离外卖三傻籍，又变成了AI巨头。

美股阿里暴涨12.9%， 周一开盘影响港股可能也是10+，也能带动恒生系ETF，关联的ETF包括但不限于：恒生科技ETF，恒生互联网ETF。其中关联度最大的是恒生互联网系列，权重占比最大。

当然，更劲爆的消息是阿里芯片的性能超预期，而且兼容英伟达体系。

同时这个芯片是国内生产，完全满足了市场对于国产芯片的所有预期！

只是这个消息并不是阿里自己说出来的，有多少水分还需后续验证。

但资本市场显然是认可的。

外卖三傻，只剩两傻！

恒生科技，一夜变天！

阿里供应商也很繁多，毕竟上一轮炒作，还是2月份的。

阿里供应商名单都是上市公司互动消息中公开的，参考如下：

交换机： 锐捷网络、紫光股份、中兴通讯

服务器： 浪潮、紫光、中兴

光模块： 华工科技、光迅科技、中际旭创、新易盛

AIDC及算力服务： 万国数据、润泽科技、光环新网、数据港、杭钢股份

液冷&HVDC电源： 英维克、申菱、高澜、中恒电气

铜连接：兆龙互联

一人得道，鸡犬升天。

A股相关ETF也很多，如通信ETF，云计算ETF，等等。

其实还是AI那一批最强的龙头，又强行续命了。

结合杠杆牛的思路来看，本来可能在季度报结束出现风格切换的，这下大票的预期又加强了，再续几天。

9月的第一周，预判风格切换很重要，因为大票已经明显强弩之末了需要休息，周末阿里的利好，再续一天。

观察中证2000和科创200的走势，做个综合判断即可。

周末另外两个消息提一嘴。

第一个，赵长鹏在香港演讲，提了很多稳定币建议，包括人民币稳定币的思路和架构。

这个是很重要的信号，可能远比港币稳定币的消息更重要。

既提了人民币稳定币投其所好了，又拿出了可落地的策略，这比港交所的那些严格的合规，要有价值的多。

如果上层真希望RWA落地香港，需要赵长鹏这样的人。

虽然以前被赶走了，但现在美国要割的提款机主动回国报效，还是需要不拘一格用人才的。

个人观点，仅供参考，稳定币板块可能是AI之外最强分支。

第二个，Nano Banana刷爆外网。

即Gemini 2.5 Flash Image，是谷歌近期推出的AI图像模型，在图像编辑实测中效果惊艳，可以说是AI版的photoshop。

短短几天之内，用户们就在LMArena盲选评价中，给Nano Banana打出了1360的高分，位列图像编辑AI的第一名，力压GPT、千问等知名大模型，可以说是用户票选的冠军。

有兴趣自己搜索相关内容，刷新你的三观。

如此惊艳的现象级产品，怎么可能不炒作，AI图形必火。

说完，周末省流热点总结：

阿里系，稳定币，AI图形

祝君好运！

来源：多哥财经一点号