摘要：一边是“终极能源”商业化按下加速键，13.45亿重磅招标激活核聚变全产业链；一边是阿里押注“AI时代未来之战”，千问APP正面冲击全球AI应用赛场。两大顶级科技事件密集落地，这些板块迎利好！

一边是“终极能源”商业化按下加速键，13.45亿重磅招标激活核聚变全产业链；一边是阿里押注“AI时代未来之战”，千问APP正面冲击全球AI应用赛场。两大顶级科技事件密集落地，这些板块迎利好！

一、核聚变：

中科院合肥物质院13.45亿元核聚变项目招标，绝非普通工程采购——液态/固态包层氚提取、内燃料循环、氚安全防护平台等四大核心项目，直接打通聚变堆关键的氚燃料循环与安全系统，标志着我国核聚变正式从实验阶段迈入工程示范关键期。

作为深耕该领域四十余年的“国家队”，其手握多代托卡马克装置与国家级大科学工程，深度参与ITER全球合作并出口聚变工程技术，超96%的国产化率更让这条赛道具备“落地即爆发”的坚实基础。招商证券明确指出，核聚变产业化进程提速，将为产业链多环节带来确定性增量机遇。

核心利好板块

超导材料：磁约束是核聚变的核心技术路径，超导材料作为磁场生成的关键，直接决定装置运行效率与稳定性，叠加ITER项目与国内聚变堆建设需求，行业需求将持续放量。

特种材料：核聚变装置面临极端高温、强辐射环境，对材料的耐高温、抗辐射、抗腐蚀性能提出严苛要求，具备相关特种材料研发与生产能力的板块，将直接受益于核心部件供应需求。

高端装备：工程示范阶段将催生大量核心装置、建设工程需求，涵盖托卡马克主机、真空室、偏滤器等关键设备制造，以及聚变堆整体建设与集成服务，高端装备板块迎来需求爆发期。

氚燃料相关：氚自持是核聚变商业化的核心前提，氚增殖、提取、储存及前端燃料供应等相关领域，将随着聚变堆建设与运行逐步释放长期需求，构成产业链不可或缺的关键环节。

二、AI应用：

阿里巴巴秘密启动“千问”项目，集结核心力量打造对标ChatGPT的个人AI助手“千问APP”，并将其定位为“AI时代的未来之战”，背后是自研Qwen模型的硬实力支撑——作为全球主流开源大模型，其凭借技术优势收获海量下载量，更获得国际巨头认可与采用。

从B端API服务到C端个人助手的全面布局，阿里AI战略的落地不仅是单一产品的推出，更将加速整个国产AI应用生态的成熟，推动AI技术从实验室走向大众生活与千行百业。

核心利好板块

开源大模型：Qwen模型的开源优势推动国产大模型技术普惠，带动整个开源大模型生态繁荣，具备技术研发实力、生态整合能力的相关板块，将在全球AI技术竞争中占据先机。

AI应用落地：千问APP的推出将加速C端AI场景渗透，教育、办公、金融、娱乐等多个领域的AI应用有望迎来爆发式增长，聚焦场景化AI解决方案的板块将直接受益于商业化落地红利。

算力支撑：大模型训练与推理、C端APP大规模推广，对算力的需求呈指数级增长，数据中心、算力集群、算力服务等相关板块，作为AI产业的“基础设施”，将承接持续释放的算力增量。

云计算：云计算是大模型研发、部署与运行的核心技术底座，AI产业的爆发将同步带动云计算需求升级，与头部云厂商深度协同、提供基础设施建设与服务的板块，将分享AI生态红利。

来源：观澜志