摘要：近期，越南多地曝光万亿越南盾规模的数字货币诈骗案，从AntEx代币卷款潜逃到WorldMall.app平台突然关停，骗局手法虽无新意，却仍让数以万计投资者深陷泥潭。

近期，越南多地曝光万亿越南盾规模的数字货币诈骗案，从AntEx代币卷款潜逃到WorldMall.app平台突然关停，骗局手法虽无新意，却仍让数以万计投资者深陷泥潭。

这些案件暴露出越南数字资产市场长期缺乏明确法律框架的“灰色地带”隐患，而虚拟货币的匿名性与跨境流动性，更让欺诈与非法活动有机可乘。

越南数字资产市场的监管真空，正成为违法犯罪的温床。

10月初震惊市场的AntEx项目诈骗案中，知名投资人阮和平利用个人声誉造势，发行AntEx代币为“越南制造的DeFi生态系统”募资，吸引3万名投资者加入。

然而所谓的VNDT数字货币与电子钱包从未落地，投资者资金被直接转入个人账户，警方查处时已扣押其597根金条、18处房产等价值3400万美元的资产。

类似骗局层出不穷。9月被捣毁的“WorldMall.app”交易所，以虚假的“外籍专业团队”背书，承诺8-21%的年化收益，在全国骗取数千人资金达数百亿越南盾，最终以网站关停告终。

更严重的是，虚拟货币已成为非法活动的“工具”，同月胡志明市法院审理的特大网络赌博案中，43名被告通过境外租用的游戏平台。

以“日息1-1.5%”为诱饵吸引投资者，用虚拟货币结算赌资，涉案金额高达38亿美元，创下越南加密货币赌博案纪录。

数据显示，2019年12月至2024年5月，越南已侦破近2万起数字资产诈骗案，造成超1.2万亿越南盾损失。

而全球范围内，2024年此类欺诈损失达93亿美元，同比激增70%，越南被列为全球六大欺诈现金流热点地区之一。

越南数字货币骗局的共性，在于用“高科技外衣”包裹传统骗术。

胡志明市经济大学教授阮慝欢指出，骗局主要瞄准金融知识匮乏群体，以“快速致富”为核心诱饵，结合区块链术语制造专业假象。

更隐蔽的是“技术+心理”双重欺诈模式。

骗子利用普通投资者对区块链的陌生感，编造“去中心化生态”“智能合约收益”等概念，再通过知名人物站台增强可信度。

如AntEx项目便借阮和平的“鲨鱼”名人效应扩大影响，而WorldMall.app则虚构外籍团队背景，让投资者放松警惕。

一旦资金积累到一定规模，要么直接关停平台跑路，要么将资金通过国际交易所转化为数字资产转移，给追赃带来极大难度。

面对愈演愈烈的乱象，越南终于启动监管。2025年9月颁布的第05/2025/NQ-CP号决议，正式启动为期五年的数字资产交易试点，市场将从“无规可依”迈向规范化阶段。

该政策明确本土企业为牌照申请主体，要求持牌机构实缴约3.8亿美元资本，且结算须使用越南盾，禁止衍生品交易与加密货币支付功能，同时将外资持股比例限制在49%以内。

此前6月通过的《数字技术产业法》与7月生效的《监管沙盒法令》，已构建起“法律界定+沙盒测试+试点运营”的三层监管框架，首次在法律层面明确数字资产地位，为反洗钱与执法提供依据。

不过挑战仍存：新政策设定的高门槛让多数本土企业难以达标，而币安等国际平台需通过合资间接参与，市场短期内或出现“持牌机构缺位”真空期。

专家建议，监管需平衡规范与创新，在严控风险的同时，加强投资者教育，让公众认清“高收益必然伴随高风险”的基本逻辑。

当前，越南正站在数字资产市场规范发展的十字路口。万亿损失的惨痛教训，倒逼监管体系加速完善，而第05/2025号决议的落地能否真正驱散“灰色地带”的阴霾，不仅关乎投资者权益，更决定着越南在数字经济时代的竞争力。

唯有法律、技术与教育形成合力，才能遏制诈骗蔓延，让数字资产回归合规发展轨道。

来源：社会观察君