摘要：中国移动三场业绩会，主要关注算力CAPEX投入。如果这些巨头算力投入能够跟阿里一样超预期的话，那么算力就有可能引爆了。
朋友们，大家早上好！
未来三天，有中国联通，腾讯，中国移动三场业绩会，主要关注算力CAPEX投入。如果这些巨头算力投入能够跟阿里一样超预期的话，那么算力就有可能引爆了。
1、3月18#中国联通业绩会。
2、3月19#腾讯业绩会。
3、3月20#中国移动业绩会。
赵哥是觉得这三场业绩或将成为算力二波的东风，静待花开！
祝好！
【市场主线话题】
1、人工智能
1）1月24日，在国外大模型排名Arena上，DeepSeek-R1基准测试已经升至全类别大模型第三，其中在风格控制类模型分类中与OpenAI o1并列第一。而其竞技场得分达到1357分，略超OpenAI o1的1352分；
2）2月8日，QuestMobile数据显示，DeepSeek在1月28日的日活跃用户数首次超越豆包，随后在2月1日突破3000万大关，成为史上最快达成这一里程碑的应用；
3）3月6日，日前，一支来自中国的团队正式对外发布通用型AI Agent产品Manus。据团队介绍，Manus在GAIA基准测试中取得了SOTA的成绩，显示其性能超越OpenAI的同层次大模型；
4）互联网大厂加大资本开支，引燃AI基建产业链投资热情，AIDC集中建设迅速打开柴油发动机组需求空间，数据中心基础建设中，成本占比前三的分别为柴油发电机组、电力用户站及UPS，其中柴油发电机占比为23%，价值量比重最高；
高辨识度：每日互动、杭钢股份、拓维信息；
算力租赁：海南华铁、弘信电子、宏景科技；
AI一体机：拓维信息、卓翼科技、云从科技；
AI智能体：用友网络、汉得信息、鼎捷数智；
柴油发电机：科泰电源、泰豪科技、新柴股份；
腾讯云：东华软件、弘信电子、科华数据；
2、人形机器人
1）2月17日，春晚机器人“之父”亮相民营企业座谈会，为全场唯一“90后”企业家 ，与任正非等一众大佬并列第一排；
2）宇树科技王兴兴表示，H1是首款能原地后翻出空翻的电驱动人形机器人。该机器人目前最快速度为每秒3.3米，预计2025年年底能达10米每秒；
3）当地时间2月21日，AI机器人初创公司Figure AI公布了端到端人形
高辨识度：汉威科技、兆威机电、中坚科技；
宇树机器人：长盛轴承、中大力德、盛通股份；
应用机器人：云鼎科技、辰安科技、梅安森；
3、军工
1）2025年作为“十四五”收官之年，军工装备订单即将批量落地，军工电子订单有望率先迎来高速增长。军工电子作为军工上游企业牛鞭效应显著，收入弹性相比下游环节更加明显；
2）政府工作报告将深海科技列为国家战略方向，加速推动深海领域创新发展，助力海洋强国建设；
高辨识度：航天彩虹、洪都航空、中兵红箭；
军工电子：宏达电子、火炬电子、鸿远电子；
深海科技：宝钛股份、中科海讯、海洋王；
【盘前热点前瞻】
1、比亚迪发布兆瓦闪充：最高充电倍率达10C
事件：在3月17日的比亚迪超级e平台技术发布暨汉L、唐L预售发布会上，比亚迪董事长王传福发表演讲。王传福表示，用户在电动车充电上还是有焦虑，提升充电速度是必答题。充电时间和和加油时间一样短，实现油电同速。他宣布，比亚迪新能源乘用车实现全球首个量产乘用车全域千伏高压架构，最高充电倍率达10C，最大充电功率1MW(1000kw)。
高辨识度股：欣锐科技、中熔电气、露笑科技；
2、腾讯ima更新：上线混元T1模型
事件：《科创板日报》17日讯，腾讯AI工作台ima.copilot（简称ima）在电脑端、移动端分别更新，推出三大核心功能升级：新增混元T1模型、新增markdown格式导入和解读、升级问答交互，问答消息可修改，笔记面板的AI写作支持多轮追问和知识库调用写作。此外，3月19日，腾讯将发布2024年财报，其2025年AI领域CAPEX（资本支出）规划值得期待。
高辨识度股：科华数据、数据港、弘信电子；
3、特斯拉中国推出FSD免费体验活动：为期1个月
事件：3月17日，特斯拉中国发布消息称，FSD智能辅助驾驶功能限时体验活动现已开启。活动日期：2025年3月17日至4月16日，请以车端实际开通为准，因分批推送等因素影响，具体车辆的收到时间可能略有差别。业内人士认为，随着特斯拉FSD在中国市场落地，或将再次提升其整体销量。
高辨识度股：宜通世纪、宇瞳光学、世运电路；
4、维珍航空与Joby合作，拟在英国推出飞行出租车服务
事件：《科创板日报》17日讯，维珍航空日前与空中飞行出租车企业Joby Aviation达成合作，计划将电动空中出租车引入英国市场。维珍航空将帮助Joby Aviation推动在英国落地服务，初期服务将覆盖曼彻斯特机场和伦敦希斯罗机场。此外，亿航智能在最新的业绩报告中回应称，中国民用航空局已完成了对首批两家OC申请公司的文件审查和现场检查，目前这两家公司正在等待局方最终的审批结果，市场预期或于一季度落地。
高辨识度股：英搏尔、西域旅游、万丰奥威；
【其他新闻】
这个模块可梳理一些当前讨论热度不算高，但具有潜力、可能在次日突然热度飙升的话题 。
① 央行：推进自主可控安全高效的金融基础设施体系建设（国投智能、奇安信）；
来源：游资赵老哥本尊
