摘要：刚刚过去的交易周（8.04~8.08），A股市场三大指数集体收涨，沪指全周累计涨幅2.11%，创业板指跌0.49%。市场从6月23日以三连阳突破3400点启动本轮趋势上涨行情，至7月30日探出3636点新高，短暂回调两个交易日，8月4日（上周一）指数低开高走结
刚刚过去的交易周（8.04~8.08），A股市场三大指数集体收涨，沪指全周累计涨幅2.11%，创业板指跌0.49%。市场从6月23日以三连阳突破3400点启动本轮趋势上涨行情，至7月30日探出3636点新高，短暂回调两个交易日，8月4日（上周一）指数低开高走结束调整，随后沪指再收三连阳，周四和周五刷新新高至3645点。与此同时，深成指和创业板指全周走势都稍显弱势。周五美股三大指数也全线收涨，纳指创新高；而热门中概股涨跌不一，纳斯达克中国金龙指数收跌0.26%。
周末消息面，美俄领导人将于8月15日在美国阿拉斯加州会晤；美联储主席候选人“名单”扩围，摩根大通预测美联储9月起降息。国内方面，国家统计局公布最新数据，7月CPI同比持平，PPI同比下降3.6%。本月剩余的交易日将成为牵动A股乃至全球资本市场的关键窗口期，关税、俄乌局势、美联储降息问题三大变量仍将扰动市场。如果这些问题顺利落地，市场还有更广阔的空间，而短期，指数出现了一定“滞涨”现象，沪指继续上攻3674点之前不排除还会继续震荡整固：
上证指数日K线图
回顾盘面，军工自周一启动，并延伸至关联度较高的新域新质方向商业航天、低空经济，另外机器人方向受2025世界机器人大会召开等利好消息持续催化也全周表现活跃。周五军工板块还剩下2连板际华集团，首板凤形股份和叠加机器人属性的光电股份3只涨停股，资金抱团的人气股长城军工冲高后回落。商业航天概念股周五则进一步强化，叠加机器人概念的连板股国机精工打出两市最高5连板，航天科技4天3板，上海港湾2连板，中超控股、上海沪工涨停，还有叠加机器人属性的飞沃科技、德恩精工双双20cm。商业航天产业近期利好频传，8月4日长征十二号运载火箭将卫星互联网低轨07组卫星发射升空；8月6日，我国揽月月面着陆器着陆起飞综合验证试验取得圆满成功。机器人方面，宁波东力、华丽家族、信质集团、美湖股份、一彬科技封涨停，浙海德曼、信邦智能20cm封板。
国机精工
此外，受“新藏铁路有限公司成立”的消息刺激，周五新疆本地股逆势爆发，成为市场一大亮点，新疆交建、北新路桥、天顺股份、青松建化、八一钢铁、新疆火炬、国统股份、西部建设、天山股份集体涨停，西域旅游20cm。高铁轨交概念也同样受到提振，祥和实业涨停，金鹰重工20cm，北交所个股交大铁发一度触及30cm。新疆本地股和高铁轨交方向的强势表现，又带动了此前遭遇大幅回调、同属基建逻辑的超级水电概念股修复，山河智能“大长腿”涨停收15天9板，深水规院20cm，西藏天路触及涨停。整体来看，商业航天概念中除去国机精工外，并未出现成规模的板块梯队，如果资金抱团股长城军工出现负反馈，会对商业航天概念形成不利影响。反观大基建，在雅下水电、新藏铁路的接连催化下，资金炒作预期更强，除高位的山河智能外，低位板个股北新路桥可以重点跟踪：
北新路桥
除上述方向外，周五液冷服务器概念股还反复活跃 ，英维克涨停创历史新高，叠加机器人属性的日海智能4连板，英特科技涨超10%，还有飞龙股份、20cm华光新材涨停被砸板。电力板块也出现异动，华银电力涨停，华光环能4连板。数字货币概念股德生科技涨停，华信新材触及20cm，稳定币概念股楚天龙封板。医疗器械概念股周五也再度走强，尚荣医疗与20cm的赛诺医疗打出2连板，利德曼、博拓生物涨超10%。而创新药概念股经历3个交易日的分化调整后又迎来回暖，诚意药业打出5天3板，福元医药、联环药业与叠加军工属性的万泽股份涨停，南模生物20cm。另一方面，由于GPT-5发布不及市场预期，周五AI应用方向集体大跌。题材之外，连板股接力情绪依然低迷，中马传动止步5连板，连板股晋级率大幅回落，两市3板以上个股仅有5板国机精工和4板日海智能、洪通燃气、华光环能4只。
题材热点炒作脉络梳理（08.08）
算力硬件、创新药两大方向分化调整后，军工、机器人成为资金重点聚焦方向。军工，以及关联度较高的商业航天，个股联动效应都比较弱，只有长城军工辨识度最高，也最可能有溢价空间。机器人方面在上纬新材之后都以挖掘低位个股为主，缺乏具备人气领袖气质的个股。相对看好的还是基建，雅下水电概念本身就是源于启动时一致性太强，因此分化和调整都比较剧烈，但这个方向始终没有熄火，西宁特钢、南方路机到最后的山河智能一直有资金博弈，现在新藏铁路进一步加持，看好从目前低位板中走出一只牛股的可能，重点留意北新路桥。
本文属于股红个人投资日记，不能作为投资决策的唯一依据，对于本文所提供的信息而导致的任何机构和个人直接或间接的投资盈亏，股红不承担任何责任。股市有风险，入市需谨慎。
来源：股红
