摘要：最近有朋友吐槽：“刚查了银行卡，10万元存一年定期，利息才950块！三年前存100万，利息能买辆车；现在存三年，利息只够加三年油。”

正文共：2575 字，预计阅读时间： 5 分钟

理财的第一步，是让钱不再“躺平”

最近有朋友吐槽：“刚查了银行卡，10万元存一年定期，利息才950块！三年前存100万，利息能买辆车；现在存三年，利息只够加三年油。”

近期，银行业掀起新一轮存款降息浪潮，六大国有银行一年期定期存款利率首次跌破1%至0.95%，活期利率更是降至0.05%。传统的“存钱生息”模式正悄然失效，而与父辈们紧捂钱袋不同，年轻人正在寻找资金新去处。

一、“新三金”到底是什么？

据蚂蚁财富数据显示，截至2025年4月底，有937万名“90后”“00后”同时配置了余额宝货币基金、债券基金、黄金基金，这一数字相比去年同期增长超过35%，形成所谓的“新三金”组合。

不同于传统婚嫁中金镯子、金项链、金戒指的“老三金”，年轻人现在追捧的“新三金”是货币基金、债券基金和黄金基金这三类资产的组合。

在社交平台上，货币基金被称作“流动性之王”，债券基金主打“既可求稳也可求赚”，黄金基金则是抗通胀的“避险盾牌”。

二、“新三金”的三大核心资产

1. 货币基金：活期钱包，随用随取

货币基金是一种主要投资于短期货币市场工具的基金，比如国债、央行票据、银行定期存单等安全性极高的短期债券。

它最大的特点是风险低、流动性高，可以随时申购赎回，资金通常“T+0”或“T+1”日到账。正因如此，货币基金非常适合作为日常现金管理工具，被称为“零钱管家”。

在当前低利率环境下，主流货币基金年化收益率约为1.5%左右。虽然收益率不高，但作为现金等价物来持有，其价值依然显著高于活期存款。

2. 债券基金：稳健增值的“存钱罐”

债券基金主要投资于国债、金融债、企业债等，收益比货基高，但风险也稍高。

这里要特别注意区分三类债券基金，避免买错：

① 纯债基金：100%投资债券，不碰股票

② 一级债基：主要投债券，可参与打新股

③ 二级债基：最多20%资金买股票

对普通投资者来说，纯债基金和一级债基更适合作为“新三金”的配置主力，二级债基因为含股票，风险相对较高，新手慎选。

3. 黄金ETF：资产“保险单”

黄金ETF是通过基金方式投资黄金，不用像实物黄金那样考虑储存、变现手续费。

它的核心作用是“对冲风险”——当经济下行或通胀上升时，黄金价格往往会上涨，而货币基金、债券基金的收益可能会下降，三者搭配能让整个组合的收益更稳定。

三、“新三金”该怎么配置？

对于普通投资者来说，合理的资产配置是平衡流动性、收益性和安全性的关键。桑尼建议，可根据个人风险偏好选择以下两种配置策略。

基础版：352配置法

这是较为稳健的配置比例，适合刚入门的投资者：

① 30%配置货币基金：作为日常消费和应急资金，保证随时可取；

② 50%配置债券基金：作为稳健增值的主力，提供相对稳定的收益；

③ 20%配置黄金基金：作为抗通胀的保险，应对市场不确定性。

这一比例并非一成不变，投资者可根据自身情况进行调整。

进阶版：动态再平衡策略

适合有一定经验的投资者：

① 当黄金价格大涨，黄金占比超过25%时，可卖出部分黄金补仓债基；

② 当债市回调时，可用货币基金抄底优质债基；

③ 急需用钱时，优先赎回货币基金，保留黄金长期仓位。

与定期存款相比，“新三金”合理配置后的预期收益会更高。

四、“新三金”最容易踩的五大“雷区”

在配置“新三金”时，投资者需警惕以下常见陷阱：

1. 盲目追求高收益产品

任何违背经济常识包含“暴利”承诺的产品，背后往往是非法集资或金融诈骗。投资者务必牢记，超出常态的收益必然对应着非常态的风险。

有投资者曾问“某货基七日年化突然涨到4.5%，要不要多买？”答案是：别买！七日年化飙升可能是陷阱，往往是短期贴息导致的。

2. 忽视投资标的

选择货币基金时，应优先考虑流动性，选择T+0、T+1到账的产品，以及规模大、历史业绩稳定的基金公司。避免选择规模太小（易清盘）或太大（收益偏低）的产品，以100-500亿规模为佳。

3. 黄金ETF“追涨杀跌”

如果国际金价单日涨幅超2%，或者单周涨幅超5%，就暂时别买，等回调后再入手；如果想长期配置，也可以用定投的方式，平摊成本。

4. 买完就不管了

投资者应定期检查自己的投资组合，避免单一资产占比过高导致风险集中。

5. 频繁交易与盲目跟风

部分投资者为追求短期收益频繁买卖，不仅付出高额手续费，更因情绪化操作放大亏损。对于“新三金”这类稳健型投资组合，长期持有才是明智之举。

理财不是赚快钱，而是用合理的配置让钱慢慢变多。“新三金”的核心不是追求高收益，而是在低风险的前提下，让收益跑赢定期、跑赢通胀。

五、理财观念转变，从“存钱结婚”到“攒钱抗风险”

“新三金”的流行与超千万“收蛋人”的崛起，本质是理财观念的代际更迭。

很多年轻人不再追求“一夜暴富”，而是寻找“可持续的小收益”与“看得见的真价值”。

过去，人们口中的“三金”是结婚时的金首饰，是身份的象征；现在的“新三金”，则是一种面向未来的安全感，是个人财务自主的起点。

越来越多的年轻人开始精打细算，接受细水长流的理财节奏。“每天赚3块钱”并非自嘲，而是回归常识、脚踏实地的结果。

桑尼总结

存款利率下行趋势仍在继续，未来一段时间，银行仍可能下调存款利率。在这种背景下，越来越多的年轻人将从传统的现金思维转向资产思维，从被动接受利率变化转向主动安排资金用途。

“新三金”的兴起，不是一时的炒作风潮，而是代际之间对财富管理思维的一次自然更替。在一个快速变化的时代，真正的安全感，来自对资金流动性的掌控、对风险的理解，以及对未来生活的自主规划。

风险管理优先于追求收益，保值是增值的前提。希望“新三金”的配置思路能帮助你开启理财新征程！

————————/ END / ————————

您的专业财务策划顾问

桑尼先生

CFP中国注册理财规划师持证人，拥有基金、证券、保险从业资格。

这是一个有态度的，金融理财知识分享平台，关注桑尼，带你一起学理财、懂投资、多赚钱、防掉坑。

来源：桑尼先生谈理财