GSMA最新eSIM洞察：场景是什么？规模有多大？

摘要：近日，根据GSMA Intelligence 最新发布的《2025 年第三季度行业观点点：eSIM消费端》报告（简称“报告”），当前eSIM技术正在通信领域掀起一场深刻变革，其应用范围和市场影响力持续扩大。报告内容涵盖了旅行eSIM、固定无线接入（FWA）

全球eSIM智能手机连接数将在2025至2026年间翻倍，2030年达49亿次，占智能手机总连接数55%。

近日，根据GSMA Intelligence 最新发布的《2025 年第三季度行业观点点：eSIM消费端》报告（简称“报告”），当前eSIM技术正在通信领域掀起一场深刻变革，其应用范围和市场影响力持续扩大。报告内容涵盖了旅行eSIM、固定无线接入（FWA）、商务eSIM 以及投资者融资等多方面的最新进展，全面展现了eSIM 行业的蓬勃生机。

报告显示，在消费市场，过去半年间，全球范围内 eSIM 技术的采用率持续攀升，尤其是在旅行场景中表现尤为突出。数据显示，在11个主要国家中，平均51%的eSIM用户在出国旅行时使用了eSIM 服务，这不仅为消费者提供了更加便捷、经济的国际漫游解决方案，也为移动网络运营商（MNO）和相关服务提供商创造了新的收入增长点。

与此同时，eSIM 的应用领域也在不断拓展，从智能手机逐步延伸至平板电脑、智能手表、FWA 设备等多种终端，且针对儿童的可穿戴设备、按需临时连接等创新用例不断涌现，为 eSIM 市场注入了新的活力。

旅行eSIM：

需求激增，竞争格局重塑

旅行eSIM已经成为eSIM技术最成功的应用场景之一。随着全球化进程的加速以及人们跨境出行需求的增长，传统漫游业务的高昂费用和复杂操作逐渐暴露出弊端，而旅行eSIM凭借其灵活便捷、资费优惠等优势，完美地解决了这些问题。

报告显示，目前，全球众多MNO和MVNO（移动虚拟网络运营商）纷纷加大在旅行eSIM市场的布局力度。例如，2025 年上半年，沃达丰（Vodafone）和 Bouygues Telecom等知名运营商相继在超过200个国家和地区推出了旅行eSIM服务，大大提升了eSIM在全球旅行者中的知名度和可用性。此外，像 Airalo、Holafly、eSIM.me 等专注于旅行eSIM的全球漫游提供商也不断涌现，并持续优化服务，吸引了大量用户。

值得注意的是，报告还提到，除了传统的电信运营商，越来越多的非电信企业也开始跨界涉足旅行 eSIM 市场。如拉美航空推出了自有品牌的全球旅行eSIM 服务，不仅为旅客提供了便捷的移动数据连接，还通过与金融服务的整合，增强了客户粘性和品牌忠诚度，为航空公司在激烈的市场竞争中开辟了新的差异化竞争路径。此外，数字银行Revolut也推出了旅行 eSIM 服务，将其金融服务与通信服务有机结合，为用户提供更具一站式的服务体验。

从市场竞争格局来看，虽然MVNO在前期一直是推动旅行eSIM发展的主力军，但如今MNO的参与度逐渐提高，市场竞争日益激烈。不过，报告指出，MNO在推广旅行 eSIM 时也面临着一些挑战，如如何平衡与传统漫游业务的关系，避免出现内部竞争导致收入下降的情况。虽与低成本旅行eSIM解决方案竞争可能削弱传统漫游收入，但部分MNO认为，与其坐等收入流失，不如主动出击，捕捉入境漫游收入并开拓新收入流。

报告认为，旅行eSIM凭借便捷性、灵活性及解决“沉默的漫游者”问题等优势，正成为移动连接领域新宠，有望大幅提升用户体验与活动范围。电信公司应转变观念，将旅行eSIM视为开辟增量业务的良机而非威胁。相比 MVNO，MNO凭借消费者信任优势，在该领域前景广阔。MNO 应借力 eSIM 拓展业务版图，通过推动 eSIM 设备供应、简化技术过渡，平衡新旧收入模型，实现长期价值增长。

eSIM与FWA深度融合，

为运营商开辟新盈利途径

自消费级eSIM技术面世至今约十年，全球移动通信行业持续探索其在伴侣设备，如平板电脑、智能手表及笔记本电脑等领域的商业应用潜力。据报告统计，截至2025年6月，原始设备制造商（OEM）已累计推出123款搭载eSIM功能的平板电脑与智能手表产品。然而，受制于eSIM连接服务成本效益比欠佳，这些设备的eSIM功能在市场推广与实际应用层面尚未实现显著突破。报告预计，2025年将是有史以来最强的一年，eSIM消费级设备的发布到2025年上半年已经达到了62个。

近期，市场对eSIM在固定无线接入（FWA）场景的应用关注度持续攀升。据报告统计，截至 2025 年上半年，全球已有161家运营商在78个国家和地区推出了5G FWA服务。众多设备制造商和网络运营商正积极探索eSIM在FWA设备中的集成应用，如意大利的FWA供应商Eolo与Thales合作，在偏远地区部署基于eSIM的5G FWA网络，为当地居民和企业提供了高速稳定的宽带接入服务，有力地推动了数字鸿沟的弥合。

与此同时，移动网络运营商（MNO）纷纷推陈出新，以满足市场需求。以Orido为例，其推出的SimWallet按需临时连接服务，精准聚焦用户对灵活、按需连接方案的诉求，为eSIM技术的广泛应用开辟全新路径，预示着eSIM技术在移动通信领域的商业价值与应用前景正不断拓展与深化。

对于FWA市场而言，eSIM的应用具有多方面的重要意义。报告认为，在5G固定无线接入（FWA）领域，eSIM技术正成为推动市场发展的重要力量。当前，部分5G FWA路由器和客户终端设备（CPE）已搭载eSIM，相较于传统可拆卸SIM卡，eSIM在户外部署的家庭主要CPE中展现出独特优势，助力家庭网络服务升级。

据报告预测，到2030年，在5G基础设施建设加速及政策支持下，澳大利亚、奥地利等国的家庭5G FWA市场覆盖率将突破10%，得益于。然而，全球5G FWA市场成熟度参差不齐，多数国家市场覆盖率或将维持在10%以下，甚至个位数，凸显市场拓展潜力。

与此同时，临时连接服务正借助eSIM技术蓬勃发展，为移动网络运营商（MNO）开辟新盈利途径。运营商可利用eSIM快速激活网络接入的特点，针对特殊场景如现场活动、直播或网络故障，提供短期互联网服务。通过推出基于速度、低延迟保障或特殊融资方案的资费套餐，运营商能实现服务差异化，进一步提升5G网络货币化水平，为5G技术商用注入新活力。

然而，eSIM 在 FWA市场的推广也面临着一些挑战。例如，一些不同国家和地区的网络覆盖差异、设备兼容性问题、用户对 eSIM 技术的认知度和接受度有待提高等。未来，随着技术的不断进步和市场的逐步成熟，eSIM与FWA的融合有望进一步深化，为全球通信市场带来更多的创新和变革。

商务eSIM：

助力企业数字化转型，释放巨大潜力

在商务领域，eSIM 技术的价值正日益凸显。据报告最新统计，eSIM技术在全球智能手机市场渗透率仅为3%，远低于2018年行业预测的15%。地区分布不均，美国凭借苹果2022年推出的仅支持eSIM的iPhone，eSIM连接占比超30%，表现突出。

鉴于智能手机端推广遇阻，商务市场成为新焦点。企业为员工提供移动连接服务需求，为eSIM创造增长契机。如英国Three携手Mindszi，推出嵌入微软Teams的eSIMCopilot方案，创新企业级移动连接服务模式。

报告认为，eSIM的发展将在商务领域产生深远的影响。一方面，商务eSIM正成为移动网络运营商（MNO）拓展市场的有力工具，其通过单一eSIM/5G连接/设备合同框架，能高效吸引企业用户，扩大市场覆盖。同时，员工对eSIM技术的熟悉，有望提升消费者市场的采用意愿。随着全球向5G迁移，eSIM与5G整合带来新机遇。据GSMA Intelligence预测，全球eSIM智能手机连接数将在2025至2026年间翻倍，2030年达49亿次，占智能手机总连接数55%。北美预计2027年率先实现50% eSIM采用率，随后是欧洲。

另一方面，商务eSIM通过提供关键解决方案，如提升员工远程工作和国际旅行时的连接效率、优化业务连续性、增强隐私与安全，以及允许员工在一部智能手机上同时保持工作和个人资料的独立性，从而显著提升企业用户体验。此外，eSIM还能降低企业IT管理成本，简化人力资源和移动连接的管理流程，成为企业数字化转型的重要推动力。

为了加速商务 eSIM 的推广和应用，报告建议服务提供商应更加注重向企业客户宣传 eSIM 的核心优势，如无缝连接、设备管理便利性、成本节约和数据安全保障等，而不仅仅是强调技术本身。通过深入了解企业客户的需求和痛点，提供定制化的解决方案和服务，有望进一步提升商务eSIM在企业市场中的渗透率。

投资热情高涨，

eSIM创新生态加速构建

2025年，eSIM市场在投资领域掀起了一股热潮，创下了历年新高。报告数据显示，自2022年以来，eSIM相关业务已吸引了16笔单笔价值500万美元或以上的投资交易，总筹集金额接近7亿美元。而仅在2025年上半年，就发生了5笔交易，总筹集金额超过3亿美元，显示出投资者对 eSIM 市场的极大信心和期待。

报告提到，旅行eSIM和物联网eSIM是投资者最为关注的两大领域。以Airalo为例，这家领先的旅行 eSIM供应商在2025年7月的一轮融资中筹集了2.2亿美元，估值突破10亿美元，成为当之无愧的 “独角兽” 企业。此外，1NCE在2025年4月也成功筹集了6000万美元，进一步巩固了其在物联网eSIM领域的地位。这些成功案例不仅为 eSIM初创企业树立了榜样，也吸引了更多投资者和资源涌入eSIM行业。

报告认为，投资者对 eSIM 市场的热情并非偶然，而是基于对eSIM技术广阔应用前景和市场潜力的深刻认知。随着 5G、物联网、人工智能等新兴技术的快速发展，eSIM 技术作为连接这些技术的重要纽带，将在未来的数字化进程中扮演越来越重要的角色。投资者的大量涌入将为 eSIM 产业注入强大的资金支持，有助于推动技术创新、产品研发、市场拓展以及行业标准的制定和推广，加速 eSIM 创新生态的构建和完善。

从参与情况来看，报告认为，消费级eSIM市场发展有四大类核心参与方。eSIM供应商凭SIM卡专业技术、行业合作关系及身份等领域技术，提供eSIM及管理平台、数字身份安全等解决方案，金雅拓、泰雷兹等为代表。设备制造商依托制造供应链、研发能力和分销渠道，供应支持 eSIM 的设备等，苹果、三星等在列。

移动网络运营商（MNOS）依靠网络、频谱资源等，提供连接服务、非连接类服务与内容等，沃达丰的全球旅行 eSIM 颇具代表性。移动虚拟网络运营商与全球漫游提供商借助与 MNOS的漫游协议等，提供移动连接、国际漫游服务，Airalo 等的旅行 eSIM 较知名。此外，还有其他参与方，凭芯片设计制造、人工智能等技术，提供移动芯片与 BSS/OSS 等，高通、英伟达等发挥作用。

对于电信运营商而言，积极参与eSIM初创企业的投资和合作也是一种战略选择。通过与初创企业的协同创新，运营商可以快速获取新技术、拓展新业务领域、探索新的商业模式，从而在激烈的市场竞争中保持领先地位。报告指出，目前一些领先的电信运营商如软银等已经在投资 eSIM 初创企业方面取得了显著成果，未来预计会有更多运营商加入这一行列。

展望未来，eSIM 技术将继续保持强劲的发展势头，其应用范围将不断扩大，市场潜力有望得到进一步释放。根据 GSMA Intelligence 的预测，到 2030 年，eSIM 将超越传统可拆卸 SIM 卡，成为智能手机连接的主要形式，全球 eSIM 智能手机连接数将达到 49 亿次，占智能手机总连接数的 55%。

eSIM技术作为通信领域的一次重要创新，正在深刻地改变着人们的通信方式和企业的运营模式。从旅行 eSIM 的广泛应用到 FWA 市场的突破，从商务eSIM的崛起到投资者的热情追捧，eSIM行业正在展现出无限的生机与活力。然而，机遇与挑战并存，产业链各方需要紧密合作，共同应对技术、市场、安全等方面的挑战，推动eSIM技术的持续创新和广泛应用，引领通信行业迈向一个全新的高度，为全球数字化转型和经济社会发展做出更大的贡献。

GSMA大中华区将举办第二届GSMA eSIM生态合作论坛，诚邀产业伙伴共聚深圳，共话eSIM新机遇！