摘要：至此，历时3年的禹洲境外债重组正式宣告成功，整体化解约66.8亿美元债务风险，成功降债约35亿美元，成为全国第五家、福建第一家完成境外债务重组所有流程的大型房企。

8月29日，禹洲集团控股有限公司（股票代码：01628.HK）发布公告，宣布公司境外债务重组各项条件已获满足，即日起正式生效。

至此，历时3年的禹洲境外债重组正式宣告成功，整体化解约66.8亿美元债务风险，成功降债约35亿美元，成为全国第五家、福建第一家完成境外债务重组所有流程的大型房企。

图-公告截图

至2026年底，禹洲境外公开市场无刚性还债压力，显著降低财务杠杆，缓解流动性压力，经营基本面迎来好转，从而为应对近年来行业结构性挑战，拓展出更为充足的应对空间。

图源：禹洲集团

值得一提的是，禹洲的重组方案获得了境外债权人的高度支持，同意比例超过99%，近乎全体100%通过。企业此前未发行任何商票、理财产品，无供应链ABS，境内债务零违约。原本最主要需应对的境外债务问题，这次也得到了一揽子解决。

优化资本结构，增强财务稳健性，实现可持续发展

通过化债路径复盘可得知，经过多轮磋商，禹洲与债权人达成协议，安排最终涵盖15笔美元优先票据、一笔永续债、四笔担保票据及一笔银团贷款和一笔双边贷款。作为重组对价，公司成功发行了结构优化的新债券，包含短期债券、中期债券及长期债券。本次安排不仅显著降低了融资成本，还成功减少了禹洲境外存续债务规模，切实减轻了财务压力，有效优化了资本结构，增强了财务稳健性和可持续性。

获得股东和市场支持，巩固各方利益，携手聚力同行

与境内债务相比，境外债重组因为规模较大、结构多元、全球分布及法务条款等原因难度更高。禹洲方面也充分考虑债权人诉求，积极应用工具处置债务。作为方案的重要组成部分，部分债权人将获得公司新发行的56.45亿股股票，占重组后公司已发行股份的约37.94%，进一步巩固了债权人与公司之间的共同利益，双方将继续聚力同行。公司也通过供股筹集近1亿港元资金，用于支付重组相关费用及补充集团流动资金。供股安排方案不仅开创了市场先例，还获得了小股东的积极响应，充分体现了股东和市场对方案合理性和集团未来发展前景的高度认可与坚定信心。

禹洲方面强调，本次重组方案的核心目标在于将集团境外负债规模调整至合理水平，恢复资本结构的稳健与可持续性，确保集团业务能够持续经营并实现健康蓬勃的发展；同时，缓解公司流动性压力，让新的偿债规划与中国房地产行业和集团经营现状相符；并公平对待及充分保障所有利益相关者的权益，力求实现其价值最大化。

响应政策号召，践行社会责任，夯实企业价值

禹洲表示将继续积极响应政策号召，坚定履行“保交付”承诺，强化现金流管理，提升内生造血能力，确保业务稳健运营。结构性去杠杆措施，将推动集团实现长期可持续的资本结构，降低整体运营风险。

据禹洲方面透露，2024年全年于上海、重庆、武汉等14个重点城市完成近30批次、约1.3万套住宅交付；2023年全年交付项目60个批次，近3万套。截至2024年末，集团优质土地储备达1,067万平方米，可充分满足未来2-3年发展需求。

“在这个关键的时间节点，我们必须清醒地认识到：市场不会给我们喘息的机会，竞争不会因我们的困难而放缓脚步......我们每个人都拿出‘今天要比昨天更进一步’的劲头，积小胜为大胜，就一定能走出一条生路。让我们告别‘等靠要’、抛弃‘躺平’、拿出‘不破楼兰终不还’的决心，拼出一个不一样的未来！”禹洲管理层不断努力化债的态度，也响应了集团董事局主席郭英兰女士在2025年半年度工作会议上的这段发言。

禹洲集团表示，对各方债权人及股东的鼎力支持表示衷心感谢，坚定信心携手共创更加稳健和繁荣的未来。有信心在重组完成后，稳步提升运营能力，致力于为所有利益相关方创造最大价值。

来源：和讯网