摘要：京东平台数据显示，今年6月至今，空调整体成交额同比增长超过60%，下单用户数同比增长近90%。其中，7月中上旬，吉林省、辽宁省、黑龙江省成交额同比增长分别达到25倍、10倍、8倍，东北三省首次购买空调的用户数同比增长超过800%；华北、华中、西北、西南等地区的
京东平台数据显示，今年6月至今，空调整体成交额同比增长超过60%，下单用户数同比增长近90%。其中，7月中上旬，吉林省、辽宁省、黑龙江省成交额同比增长分别达到25倍、10倍、8倍，东北三省首次购买空调的用户数同比增长超过800%；华北、华中、西北、西南等地区的空调成交额同比增长均超过500%。
不过，空调制造商股价近期反映平淡。今年6月至8月13日收盘，格力电器、美的集团、海信家电的A股股价在期间分别变动+2.82%、-4.95%、-8.28%。
华泰证券研究员樊俊豪认为，空调零售迎来结构性改善，“收入—利润”协同弹性或在第三季度释放。
北方市场需求激增
“今年夏天太热了，靠风扇都不行，都八月份了还在洗‘汗’澡。忍了一个夏天最后没忍住，前两天还是下单买了几台空调。”辽宁省盘锦市的董先生说。今夏以来，“北凉南热”格局被打破，东北及胶东等北方滨海城市持续出现35℃+高温天气，往年可有可无的空调，突然成了北方人的“救命神器”。
受益于持续高温和国家以旧换新等政策拉动，家用与中央空调双线发力。海信空气事业部品牌总监杨祥玺介绍，海信老用户的换新率已达到30%左右，带动家用空调销量同比提升超10个百分点。海信山东平度、浙江湖州、广东江门等基地已满负荷生产。
为此，多家企业迅速加强保障空调供应。7月以来，天猫联合海尔、美的、格力、TCL、奥克斯、海信、华凌等品牌从空调产地和广东、湖北、浙江等地仓库紧急调配首批10万台空调北上至东北三省，货源供给同比增加800%。
记者走访了解到，空调销量的陡增，对原有的供应链和安装服务体系带来全新挑战。售后安装效率成为各大空调企业抢占市场的主要竞争环节。
在保障供货的同时，空调企业同步开启“南工北调”，调派售后服务团队奔赴北方地区开展“紧急支援”。
“6月底左右黑吉（黑龙江和吉林）运营中心实时接入的安装工单显示异常增高，数值从2000左右直接飙升到6000。”美的集团中国区域家用空调用户服务负责人邹肖介绍，根据预测，未来安装需求会进一步增加，公司马上就进行人员调配，来自广东、四川、河南等地近千名服务工程师奔赴黑龙江、吉林地区开展异地安装支援工作。
樊俊豪认为，空调作为季节性较强的产品，夏季高温对内销出货及零售具有显著的催化作用。2025年7月以来，国内多个地区频现高温天气，提升了空调内生需求，推动了低保有量区域的首次空调购买，同时加速了更新换代。此外，国补政策带来的替换动力进一步增强了市场需求。
海外订单大幅增加
7月，欧洲多国气温突破40摄氏度，动摇了当地居民“不靠空调过夏”的传统观念，“清凉经济”正以超乎预期的强度拉动空调出口。
海关总署数据显示，今年前7个月，我国出口空调468.1亿元，同比增长4.9%；其中，我国对欧洲出口空调129.2亿元，同比增长28.9%，尤其7月单月对欧空调出口同比增长19.5%。
今年以来，海信空调海外多个重点市场如东南亚、中东、拉美等区域需求强劲，“叠加我们在本地化营销、产品适配及渠道布局上的持续优化，2025年上半年，海信空调出口增速达到17%，整体实现了量价齐升。”杨祥玺说。
欧洲高温天气加之中国空调产品在技术、能耗和性价比上的优势，海外订单大幅增加。
今年上半年，美的空调在欧洲市场的销量整体增长35%。其中，在法国自有品牌的销量同比增长68%。美的空调欧洲大区总监朱洲介绍，美的Solstice空调搭载的AI节能“酷省电”（ECOMASTER）技术，可以减少不必要的能源消耗，节能率超30%，在巴尔干地区的希腊、塞浦路斯以及西班牙、意大利均取得了不错的销量，进一步助力中国自有品牌的全球突破。
针对欧洲安装空调费用昂贵情况，美的针对性推出的创新品类PortaSplit（移动分体式）空调，在德国、法国、意大利、荷兰等国家大受欢迎。
与传统的分体式空调不同，美的PortaSplit空调虽然也分为室内机和室外机，但安装十分简单，用户可以自己动手安装，同时也具备移动空调的便携性，制冷体验也很好。“北欧的空调，购买产品加安装，费用基本需要3000欧元，西欧和南欧要稍微便宜些。但美的这款移动分体式空调的售价是1199欧元，因为可以自己安装，能省下不少安装费。”朱洲说，今年夏天，“Midea/PortaSplit”在谷歌德国的关键词搜索量同比增长20倍，目前累计销量超过8万台。
针对高温需求快、周期短的特点，中国空调厂商盯得准、跑得快、供得上。江门市宝士制冷电器有限公司的智能环保移动空调因适配欧洲古老建筑、无需等待专业安装、能效达标、高性价比等优势，在需求爆发当下，迅速调整排产结构，抓住了这一轮上量的窗口期。
从“空调卖爆”到“持续增长”，空调企业针对欧洲市场需求，做出超前布局。“目前欧洲正加速淘汰旧型号空调，大量城市尤其是南欧区域正在更新换代，要求厂商必须有‘绿色能力’。”江门市宝士制冷电器有限公司执行总裁李雪靓介绍，公司扩大了16万平方米的零碳工厂，专攻高能效产品，同时通过“组合港”模式降低物流15%成本。
国际能源署预测，到2050年欧盟空调数量可能翻倍，为中国企业带来巨大机遇。节能、AI、新功能成为国内厂商在国内外市场竞争的重点。
中国机电进出口商会家电分会秘书长周南介绍，中国占全球空调产能近八成，为全球提供了节能高效和绿色低碳的空调产品。随着全球气候变化和发展中国家经济增长，未来，中国空调出口潜力仍然很大。
樊俊豪认为，更新需求仍是长期增长基石，如热泵、AI节能技术等技术迭代和行业竞争出清，可部分消除对需求透支的担忧，同时保有量提升仍有空间，空调仍是家电板块中值得投资者关注的领域。（新华财经 孟盈如）
来源：新浪财经