晚报 | 8月5日主题前瞻

摘要：人工智能 |据上证报，7月，蚂蚁数科参与中国信通院组织的可信 AI客服智能体评估，其产品蚂蚁数科客服智能体顺利通过客服智能体评估并获得4+级，成为业内首家通过该项评估的企业。此前，国务院常务会议审议通过《关于深入实施"人工智能+”行动的意见》。

明日主题前瞻

1、人工智能 | 据上证报，7月，蚂蚁数科参与中国信通院组织的可信 AI客服智能体评估，其产品蚂蚁数科客服智能体顺利通过客服智能体评估并获得4+级，成为业内首家通过该项评估的企业。此前，国务院常务会议审议通过《关于深入实施"人工智能+”行动的意见》。

点评：中信建投证券表示，AI大模型正在向更强大、更高效和更可靠的方向发展。这一趋势不仅推动了推理模型的深化，也催生了智能体模型的快速发展。2025年被认为是智能体元年，推理需求的激增将带动算力需求的爆发。当前AI应用的加速落地，尤其是在B端领域，较互联网时代有显著提升，预计将超出市场预期。

2、固态电池 | 上汽官网确认全新MG4电动掀背车将成为全球首款搭载半固态电池的量产电动车，将于8月5日正式亮相。另外，多家企业披露了其在固态电池领域的最新进展或量产时间。东风奕派科技公司的总经理于8月1日在东风奕派科技战略发布会上表示，东风固态电池将于2026年上车，拥有能量密度350Wh/kg，续航超过1000KM，负30°C里程达成率70%以上。7月24日，蜂巢能源相关负责人表示，今年四季度蜂巢能源将在2.3GWh的半固态量产线上，试生产其第一代半固态电池，容量为140Ah。预计2027年大规模供应车企客户。

点评：中信证券表示，固态电池因高安全性和高能量密度优势，被视为下一代动力电池首选技术路线。预计2027年为固态电池量产元年，2030年全球市场空间超3000亿元，2025至2030年年均复合增长率预计达78%。国投证券表示，固态电池是新一代革命技术，在安全性、能量密度和寿命方面显著优于液态电池。目前半固态电池已经步入产业化期，处于进一步商业化关键节点。全固态电池尚处于研发阶段，有望逐步实现量产。

3、AI游戏 | 根据Sensor Tower发布的《2025年海外游戏市场洞察》显示，全球移动与PC游戏市场重拾增长势头，合计市场规模预计将在2028年突破1200亿美元。

点评：东方证券表示，25Q1中国国内游戏行业同比增长18%，大幅跑赢社零的4.6%。中国游戏市场较为特殊，在供给端是政策主导市，版号数量直接决定了行业增速和企业立项信心。2025年监管层面有较大的变化，版号试点属地办理直接使得产品修改和审批加速，版号下发速度逐月上行。开源证券表示，政策助力叠加新品供给释放，游戏板块有望迎来业绩拐点。游戏版号发放稳定、多项政策支持游戏产业与AI技术融合发展。 AI有望从开发、交互、商业化等方面重塑游戏。生成式 AI在游戏领域的应用前景广阔，AI有望全面重塑游戏。原生AI游戏2027年收入规模有望超300亿元。

4、AI编程 | 据证券时报，OpenAI将于太平洋时间8月4日10点（北京时间8月5日1点）正式推出GPT-5模型，与此前单一架构版本不同，GPT-5将整合o3推理模型及多项内部技术，形成一个可同时处理文本、代码、图像与工具调用的统一系统，从而取代现有的o系列与GPT系列并行格局。

点评：报道指出，GPT-5被视为近两年AI领域最重大的技术进步，将带来能力、架构、智能化和应用场景的显著跃升。目前在LMarena上已上线了GPT-5-pro（zenith），开发者用zenith可以一键生成“星云”单页网站，速度质量都有较大改善，并可以用于修改游戏、搭建网站、生成动画等。分析师认为，AI编程目前已经成为AI最先落地的核心应用之一，国内外多个科技巨头推出AI编程相关产品，AI或将率先颠覆它的“创造者”——AI编程。

5、光伏玻璃 | 据SMM，8月4日2.0mm单层镀膜光伏玻璃报价10.5-11.0元/平方米，较上周小幅上调。头部企业报价一致为11元/平方米以上，部分前期订单较好的玻璃企业报价甚至升至11.5元/平方米。据部分玻璃企业透露，当前接单量已到9月中旬方可交货完毕。7月31日，工信部召开光伏压延玻璃产业运行座谈会，将8月光伏玻璃新单价格上调至11元/平方米，此前低于该价格的接单企业将撤单重新报价，此外产量方面维持继续减产的趋势。

点评：中信电新认为，近期光伏“反内卷”已提升至国家战略行动高度，核心是治理企业同质化扩张和低价无序竞争的乱象。7月国内光伏玻璃冷修产能累计已达7750吨/日，有效产能已下降至9万吨/日以下，考虑到后续行业有望继续推进冷修计划，产能出清后库存水平料将回落，预计光伏玻璃价格有望触底反弹。

6、转基因 | 据央视网，一项由中国科学院东北地理与农业生态研究所联合崖州湾国家实验室的科研团队开展的研究，日前发现了水稻“无胚”的调控基因。这项研究将对培育品质更高、更耐贮存的大米起到重要作用。研究人员克隆并解析了水稻无胚性状的关键调控基因OsBZR4，系统阐明了其作用机制。研究首次发现OsBZR4基因在不同栽培品种中突变均可产生60%至100%的无胚种子。通过调控OsBZR4基因，可以培育出具有温度敏感型的无胚水稻种质，既能提高稻谷的精米产量，又能提高稻谷的耐储性。

点评：中证报指出，转基因技术是保障粮食安全、应对气候危机、实现农业绿色转型的核心科技。联合国预测，2050年全球人口将达98亿，粮食需求增加60%。转基因技术通过提高单产（如玉米单产提升20%-30%），成为保障粮食安全的关键手段。中国作为人口大国，转基因技术对实现“谷物基本自给”目标至关重要。中央一号文件连续多年强调生物育种产业化，出台资金补贴、税收优惠、市场准入便利等政策，推动技术快速落地。

7、HIV | 据澎湃新闻，近日，中国疾控中心艾防中心等团队完成我国首个复制型天坛痘苗载体艾滋病疫苗I期临床试验。该研究创新性采用曾用于消灭天花的“天坛株”痘苗病毒为载体，试验验证了该方案的安全性且能激发有效免疫反应。这标志着我国在艾滋病疫苗研发领域取得重要进展。

点评：中证报指出，目前，艾滋病仍然是人类面临的重大公共卫生挑战之一，尽管抗逆转录病毒治疗和暴露前预防取得进展，但每年仍有上百万例艾滋病新发感染病例，疫苗是根治的核心手段。业内人士预计，艾滋病疫苗市场将在2025-2030年迎来商业化拐点，中国凭借技术突破和政策支持，有望成为全球首个治疗性疫苗商业化国家。全球HIV疫苗市场预计2030年将超500亿美元（年复合增长率约5.2%），中国有望占据30%以上份额（约150亿美元）。

8、SaaS | 据新智元，8月4日，OpenAI联合创始人兼首席执行官Altman晒出了一张使用ChatGPT-5的问答图，确认GPT-5基础开发已基本完成，即将发布。此次展示的问答内容涉及推荐与人工智能相关问题，Altman还提到，GPT-5的发布将引领SaaS行业进入“快时尚时代”，预示着该模型将为软件即服务领域带来变革。

点评：中证报指出，AI时代，SaaS竞争从“功能堆叠”转向“技术纵深”，未来属于让客户“用得爽、用得稳、用得省”的深度型产品。企业服务或是GPT-5最先落地场景，办公/OA/ERP/营销等Saas商有望率先受益。

宏观、行业新闻

1、加强个人境外收入监管，境外买卖股票收入也要缴税。（金融时报）

2、上交所发布的数据显示，今年7月A股新开户数逼近200万户，达到196.36万户，较今年6月的新开户数环比增长超过30万户，环比增长近两成，同比增长逾七成。

3、上海印发《上海市支持企业加强基础研究增强高质量发展新动能的若干措施》，吸纳更多集成电路、生物医药、人工智能等产业领域企业加入“探索者计划”。

4、深圳：推动人工智能在全域全时全行业充分应用。

5、8月5日上午10点国新办举行新闻发布会，介绍西藏自治区成立60周年经济社会发展成就。

6、2025世界机器人大会主论坛议程公布：宇树王兴兴和英伟达机器人相关负责人将参加主论坛演讲。

7、智元机器人首届合作伙伴大会将于8月21日在上海举办，首发“神秘新品”。

8、中国完成首个复制型天坛痘苗载体艾滋病疫苗I期临床试验。

9、史上最大！五角大楼签署价值35亿美元AIM-120导弹采购合同。

10、苹果秘密组建新团队开发搜索产品。