摘要：2025年4月11日，中国半导体行业协会发布《关于半导体产品“原产地”认定规则的紧急通知》，明确以晶圆流片地作为原产地标准，直接封堵进口芯片通过封装环节规避关税的漏洞。与此同时，中美关税战持续升级，美国对华半导体产品加征145%关税，中国对美汽车零部件等商品同

一、最新消息面：政策重构与市场分化

2025年4月11日，中国半导体行业协会发布《关于半导体产品“原产地”认定规则的紧急通知》，明确以晶圆流片地作为原产地标准，直接封堵进口芯片通过封装环节规避关税的漏洞。与此同时，中美关税战持续升级，美国对华半导体产品加征145%关税，中国对美汽车零部件等商品同步反制至125%。政策博弈下，国产替代进程加速：2024年数据显示，中国汽车芯片国产化率仅10%，但新能源汽车渗透率已突破40.9%，智能驾驶需求催生单车芯片用量从传统燃油车的600颗飙升至3000颗以上。资本市场反应剧烈，A股汽车芯片板块逆势上涨，聚辰股份、汇顶科技等企业2024年净利润增幅达189%-756%，比亚迪一季度净利润预增86%-119%，上汽固态电池技术加速落地。

三、概念股全梳理：六大核心赛道与龙头标的

1. 主控芯片与计算平台

紫光国微：THD89系列获ASIL-D认证，车规MCU覆盖动力/底盘/智驾系统。

全志科技：车规级SoC芯片量产，智能座舱市占率超30%，2024年净利润增626%。

地平线（未上市）：征程6系列四芯合一架构，算力560TOPS，适配20+车企。

2. 功率半导体

斯达半导：车规IGBT模块全球第二，配套车型超60款，碳化硅产线2025年投产。

士兰微：IDM模式龙头，第四代SiC-MOSFET技术实现进口替代。

3. 存储与传感器芯片

兆易创新?**?：车规级MCU市占率15%，NOR Flash导入特斯拉供应链。

韦尔股份：车载CIS全球份额25%，覆盖ADAS/舱内监控/电子后视镜全场景。

纳芯微：车规磁传感器进入蔚来供应链，隔离芯片累计出货10亿颗。

4. 设备与材料

北方华创：刻蚀机国产化率60%，14nm设备中标长江存储40%订单。

中微公司：5nm刻蚀机全球出货超5000台，MOCVD设备主导LED外延片市场。

5. 边缘计算与生态构建

芯原股份：RISC-V生态龙头，ChIPlet技术接入超20家车企，IP授权毛利率60%。

龙芯中科：3A6000芯片适配DeepSeek大模型，车规级控制芯片覆盖雨刷/车窗系统。

6. 潜力黑马

聚辰股份：汽车级EEPROM出货量翻倍，2024年净利润增189%。

艾为电子：从消费电子转型车规芯片，净利润同比激增399%。

来源：初云大数据量化